融资租赁与股权融资：企业成长的双翼

# 一、融资租赁的概念及运作方式

融资租赁是一种金融工具，在这种交易模式中，承租人通过支付租金从出租方（通常是银行或专业融资租赁公司）获得所需资产的所有权或使用权。融资租赁的核心在于“所有权转让”和“风险转移”，即在租赁期满后，承租方可以选择购买资产、续租或归还给出租方。

# 融资租赁的运作方式主要包括以下步骤：

1. 需求分析与方案设计：企业首先提出融资需求，并与融资租赁公司进行沟通协商。双方根据企业的经营情况和资金需求共同设计最合适的融资租赁方案。

2. 资产评估与定价：租赁公司将选定资产交由专业机构进行评估，确定合理的市场价格。通过市场调研了解租赁市场的报价趋势，最终确定租赁价格及还款计划。

3. 签订合同：在达成一致后，双方签署详细的融资租赁协议书，明确各自的权利和义务。合同中通常会详细规定租金支付方式、期限以及违约责任等条款内容。

4. 资产交付与使用：当所有准备工作完成后，承租方可正式接收并开始利用租赁物进行生产经营活动。

5. 履约还贷及后续管理：按照约定时间向出租方按期支付租金。同时保持定期联系沟通情况，确保各项事务顺利进行。

6. 到期处理：在租赁合同期限届满时，承租人可根据实际情况选择继续租赁、购回资产或归还设备。

# 二、融资租赁的优势

1. 融资效率高：相比传统贷款模式，在审批流程上更加简便快捷；且资金到账时间快。

2. 税收优惠多：对于符合条件的企业来说，通过融资租赁可以获得一定的所得税减免政策支持。

3. 财务灵活性强：无需一次性支付大额购机款可以减轻短期现金流压力；同时拥有较低的融资成本。

4. 设备更新换代更易实现：借助租赁方式企业能够及时获得最新技术和先进装备从而提升竞争力。

# 三、股权融资的概念及运作方式

股权融资则是指企业通过向外部投资者出售股份以筹集资金。这种方式下，企业可以获得大额资本注入，并有可能引入战略合作伙伴，共同推动企业发展壮大。具体流程如下：

1. 确定融资规模与结构：根据企业未来发展计划制定合理的筹资目标和比例分配。

2. 进行市场调研分析：通过研究相关行业动态及潜在投资者背景了解市场需求情况及竞争态势。

3. 撰写商业计划书：详细介绍公司的业务模式、市场前景以及未来发展方向等内容，以吸引投资人的关注。

4. 寻找合适的投资者并接触洽谈：采用多种渠道发布招聘信息或主动联系各类机构和个人；双方深入交流探讨具体合作事宜。

5. 签署相关法律文件：在达成初步意向后需起草正式合作协议，并经过法律顾问审核确保条款合法合规。

6. 完成交割手续：按照约定时间办理股权转让登记等相关事务使交易正式生效。

7. 后期服务与管理：投资者有权参与企业的重大决策过程分享盈利成果共同促进企业健康成长。

# 四、股权融资的优势

1. 资金规模大：相比债权融资，它能够为企业提供更多的可用资金支持扩大业务范围或研发新项目等需求。

2. 无固定偿还期限：股东不承担还款责任只需要按照约定比例分红即可；有利于减轻财务负担并提高灵活性。

3. 增强企业实力与信誉度：成功获得外部投资不仅能带来充足的资金流还能提升市场竞争力和社会地位。

4. 共享利益风险共担：双方共同承担经营过程中的各种不确定性因素有助于建立长期稳定的合作关系。

# 五、融资租赁与股权融资的主要区别

| 类别 | 融资租赁 | 股权融资 |

| ---------- | ------------------------------------------------- | ------------------------------------------------ |

| 目的 | 实现企业快速扩张或补充流动资金 | 获取较大规模资本支持，同时引入外部投资者 |

| 涉及方 | 出租人与承租人间存在长期租赁关系 | 投资者与企业间建立股权投资合作关系 |

| 融资期限 | 一般为数年，具体根据合同约定 | 可以是短期也可以是长期，取决于投资协议内容 |

| 成本结构 | 租金通常固定且包括利息等隐含成本 | 投资回报率可变，需支付一定比例的股息或利润分成 |

| 权益影响 | 承租人不改变原有资产所有权但增加了运营灵活性 | 企业股权稀释可能导致原有股东控制权下降 |

| 税务处理 | 可能享受税收优惠支持 | 与一般贷款不同，无需偿还本金和利息 |

# 六、融资租赁与股权融资的选择建议

企业在选择融资方式时需要综合考虑多方面因素如自身财务状况、行业特点及发展战略目标等；同时还应充分评估两种融资手段各自的优劣所在从而做出最符合企业利益的决策。例如对于初创型企业来说通常更适合采用股权投资以获得更多的资金支持并吸引更多优秀人才加入；而对于成熟期希望短期内迅速扩展业务规模且已有一定现金流储备基础的企业则可以考虑通过融资租赁来获取更加灵活便捷的资金来源。

总之，无论是融资租赁还是股权融资都是现代企业运作过程中不可或缺的重要工具。通过合理运用这两种方式不仅可以有效解决企业的财务困境还能为其创造更多发展机遇助力实现可持续发展之路。